Merodis aide les petites et moyennes entreprises dans la récolte de financement de la dette, en dehors de la voie traditionnelle des banques. Nous procédons en émettant des obligations ou en concluant des contrats de crédit dits bilatéraux, directement avec des parties institutionnelles intéressées, telles que des assureurs, fonds de pension, family offices mais également, des fonds spécialisés dans la dette privée/mezzanine. Ce marché des « placements privés » se développe rapidement car la désintermédiation (processus dans le monde financier dans le cadre duquel les parties vont recourir de moins en moins aux banques et vont conclure des transactions elles-mêmes directement les unes avec les autres) s’accroît en Europe depuis la crise financière de 2008. Chez Merodis, nous pouvons vous aider dans le soft sounding des investisseurs en sondant l’appétit du marché pour votre entreprise en tant qu’émetteur, dans la réalisation du matériel de marketing nécessaire sur votre entreprise, l’organisation de roadshows, la détermination du prix de la transaction, la réalisation et la négociation de la documentation et la recherche d’investisseurs intéressés.
Depuis la crise financière, la forte dépendance vis-à-vis du financement bancaire s’est réduite en Europe en raison de la progression de la désintermédiation. Cette crise financière a mené au pénible constat qu’une diversification des sources de financement est nécessaire, car c’est justement au moment où le besoin était le plus grand que la liquidité des banques s’est tarie. C’est cette diversification qui explique le succès des « placements privés », marché qui s’élève à plus de EUR 40 milliards en Europe aujourd’hui. Les placements privés ont leur place entre les obligations d’entreprise benchmark et le financement bancaire. La documentation pour ces placements est devenue plus simple, plus flexible et plus standardisée. Le prix est plus compétitif et les durées sont généralement plus longues que pour les crédits bancaires classiques. Cela génère un mix stable et diversifié de financements et c’est un premier pas important en direction des marchés de capitaux. En outre, il s’agit d’un outil de marketing efficace qui élargit la base des investisseurs au-delà de vos banques traditionnelles. Un facteur important dans cet aspect est l’élargissement à des investisseurs qui ne cherchent pas à réaliser un cross-selling ou à proposer des services supplémentaires, mais qui sont uniquement axés sur l’octroi d’un financement. Ces dernières années, le marché belge est devenu plus actif, avec différentes transactions par an réalisées par des entreprises qui découvrent les avantages des placements privés.
Merodis peut être votre conseiller indépendant et impartial pour ce type de transactions de financement. Concrètement, nous réalisons les tâches suivantes pour vous :
